Invertir en inmuebles en la Bolsa: todo lo que debes saber

En el mundo de las inversiones, invertir en inmuebles es una de las opciones más deseadas. Y esto es porque poseer un bien inmueble implica tener un vehículo que no se depreciará fácilmente. Si bien lo más popular para este segmento es la compraventa, existen otras técnicas que te permitirán diversificar tu dinero y aportar montos menores de capital inicial. Algunas de ellas requieren de operar en la Bolsa. ¿Sabes cómo hacerlo?

Atractivo para inversores locales y de distintas partes del mundo, el mercado de bienes raíces de España tiene opciones para todos los gustos. Sin embargo, no todas ellas son tan conocidas como la compraventa de inmuebles, estrella indiscutida del sector.

La compra de acciones de empresas relacionadas a los bienes raíces, por ejemplo, configura una opción rentable y accesible para inversores que no cuentan con el dinero suficiente como para hacerse de un piso o que buscan poner su capital en distintos proyectos para aminorar los riesgos.

Dentro de este universo, los fondos de inversión inmobiliaria y las Socimi se posicionan como métodos altamente seductores para quienes desean apostar por el mercado de bienes raíces en España sin ser propietarios. Sin embargo, es necesario tener algunos conocimientos básicos para empezar a operar. ¿Empezamos?

Por qué invertir en inmuebles

Tener en claro esta cuestión es el punto de partida. De una serie de puntos que desarrollamos abajo, las razones pueden ser variadas. Desde generar dinero extra, vivir de rentas o diversificar el patrimonio, entre otros. Empecemos:

➧Ir en búsqueda de ganancia a mediano y largo plazo, para lo cual quien invierta deberá prestar atención a las posibilidades de apreciación del bien inmueble. ➧Ir en búsqueda de ganancia a corto plazo, para lo cual el inversor compra inmuebles deteriorados y realiza rehabilitaciones para ponerla a punto. Luego la puede ofrecer al sistema de mercado inmobiliario a un precio superior. ➧Recibir ingresos pasivos de manera mensual a cambio de un alquiler de tu inmueble comprado y destinado para eso. ➧Diversificar el patrimonio, para tener distintos vehículos de inversión. En este caso, el objetivo puede ser alquilar o revender las propiedades, por lo que las ganancias pueden ser menores -y mensuales- o mayores, pero a un plazo más largo➧Para reducir la carga fiscal, para lo cual es preciso invertir en proyectos que se acojan a un régimen fiscal especial.

Invertir en inmuebles en la Bolsa: ¿Socimi, acciones o ETF?

Dentro de la Bolsa existen distintos activos vinculados al mercado inmobiliario. Cada uno de ellos, naturalmente, presenta diversas características, puntos a favor y puntos en contra. Echemos un vistazo…

Socimi

Las Socimi son una adaptación española de los populares REIT (Real Estate Investment Trust) originados en los Estados Unidos en la década del 60 para facilitar el acceso de inversores particulares y pequeños ahorradores al sector inmobiliario.

Se trata de empresas cotizadas en Bolsa que cada vez cautivan a más inversores, tanto institucionales como particulares. Su nombre responde a las siglas “Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario”. 

Estas empresas deben tener un capital social mínimo de 5 millones de euros y se dedican a la compra, promoción y rehabilitación de un gran número de activos inmobiliarios. Estos pueden incluir pisos, hoteles, naves industriales, centros de atención médica, locales comerciales, entre otros.

Generalmente, cada Socimi se especializa en un área en particular, aunque también existen algunas sociedades de inversión diversificadas que poseen distintas clases de propiedades dentro de su cartera.

Las Socimi tienen la obligación de repartir el 80% de los beneficios provenientes de las rentas por el alquiler de los inmuebles entre los accionistas. De esta forma, el inversor tendrá la seguridad de que el capital aportado le será retribuido a través de rentas periódicas.

Una de las ventajas de esta herramienta, a su vez, es que no solo te permite ganar dinero a través de los dividendos que recibes periódicamente, sino también si las acciones en las cuales has invertido se revalorizan en el mercado. Esto quiere decir que el beneficio puede llegar a ser doble.

Además, si la empresa decide vender un activo, tendrá que dividir el 50% de las ganancias entre los accionistas. Esta cifra asciende al 100% en caso de que se trate de beneficios obtenidos a través de operaciones de inversión en otras Socimi o REIT.

Según dispuso la última modificación de la Ley 16/2012, las Socimi tienen un tipo de gravamen del 0% en el Impuesto sobre Sociedades. Para ello, vale aclarar, deben garantizar una permanencia de los inmuebles en arrendamiento durante 3 años.

Invertir en acciones

Dentro de la Bolsa existen numerosas empresas vinculadas al sector de bienes raíces que venden acciones. Esto permite pensar en una inversión inicial más baja que la que se necesita para la compra de un piso.

Además, gracias a la diversificación que ofrecen, se reduce el riesgo del inversor. Es que estas compañías poseen y administran distintos tipos de propiedades y emprendimientos que van desde hoteles, centros comerciales y centros de salud hasta viviendas y locales comerciales.

Vale aclarar, sin embargo, que las acciones son volátiles. Por lo tanto, es aconsejable analizar con atención en qué compañía inviertes. Para ello puedes buscar en detalle su datos históricos, el tipo de negocio y su potencial, entre otras características que harán que la inversión sea confiable.

Invertir en ETF

Un fondo cotizado (ETF por sus siglas en inglés) es un conjunto diversificado de activos (como un fondo de inversión) pero que, como su nombre lo indica, cotiza en Bolsa. 

Cuando inviertes en un ETF no inviertes en un solo activo (como lo haces al comprar acciones), sino en un conjunto de activos o valores cotizados que van desde bonos y conglomerados de empresas hasta materias primas y divisas.

Los ETF cotizan en el mercado de valores secundario. Esto le permite al inversor seguir su cotización en todo momento. El valor de los fondos de inversión, en cambio, solo pueden conocerse al final del día, cuando la Bolsa cierra.

Entre sus ventajas se encuentran que no tienen un importe mínimo de entrada y que al comprar o vender solo deben pagarse las comisiones del bróker, que no suelen ser muy elevadas.

Es así como este método puede resultar una gran opción para aquellos emprendedores con poco dinero, escasos conocimientos del sector inmobiliario o que no desean pasar demasiado tiempo analizando el activo en el que van a invertir.

Ventajas y desventajas de invertir en inmuebles en la Bolsa

Al igual que ocurre con la compraventa, invertir en inmuebles a través de la Bolsa tiene sus riesgos. Sin embargo, no hay dudas de que este método tiene al menos dos puntos a favor: permite hacer transacciones con poco dinero y diversificar el capital.

Para elegir la opción más adecuada, de todos modos, deberás primero evaluar cuál es tu capacidad económica, la rentabilidad que esperas, tu experiencia dentro del rubro, tu horizonte de inversión y el tiempo que estás dispuesto a dedicarle. 

Si quieres hacer operaciones exitosas y conocer a fondo cuál es la mejor estrategia según tus posibilidades, en Oi Real Estate podemos ayudarte. Te facilitaremos toda la información sin letra pequeña para que puedas decidir con criterio dónde, cuándo y cómo invertir.

Contacta con nosotros y uno de nuestros agentes te orientará en la elección de la inversión más adecuada para tu perfil.

Luego de leer este artículo, nos interesaría mucho conoce tu opinión acerca de invertir en inmuebles. Puedes compartirla con nosotros desde la sección “Comentarios” de nuestro Blog.

Te invitamos a continuar leyendo:

Las tendencias de inversiones inmobiliarias en la actualidad

agente inmobiliario Alquilar alquilar piso Alquiler alquileres Barcelona comprar Comprar piso comprar vivienda Compraventa consejos contrato de alquiler Decoración decoración de interiores diseño Diseño de interior España Euríbor Featured Hipotecas Hipotecas variables Hoteles Impuestos Inquilinos interiorismo inversiones Inversión inmobiliaria inversores invertir Madrid marketing inmobiliario mercado hipotecario mercado inmobiliario Oficinas Oi Real Estate Oi Realtor Propietarios préstamo hipotecario Sostenibilidad Tendencias Tendencias de decoración vender Vender piso vivienda Viviendas